Индикаторы денежного рынка

Индикаторы ставок репо и Кривая бескупонной доходности государственных ценных бумаг (КБД) являются индикаторами, отражающими конъюнктуру денежно-кредитного рынка.

В зависимости от сроков исполнения сделок РЕПО рассчитываются однодневные индикаторы репо "overnight", индикаторы "1 неделя" и "2 недели". В расчет принимаются сделки, совершаемые с акциями, включенными в базу расчета Индекса ММВБ, а также сделки с облигациями, включенными в ломбардный список Банка России. Значение индикаторов ставки РЕПО представляет собой среднее значение ставок РЕПО, взвешенное по сумме РЕПО и по количеству участников торгов (дилеров).

КБД определяется на основании сделок с облигациями на рынке ГКО-ОФЗ и является эталонным индикатором стоимости безрисковых заимствований на российском долговом рынке. КБД является непрерывным представлением процентных ставок в зависимости от срока и применяется при ценообразовании долговых инструментов, а также управлении процентными рисками. Расчет КБД осуществляется непрерывно в режиме реального времени в ходе торгов по мере совершения сделок с облигациями, включенными в базу расчета.